Analisis Penentuan portofolio optimal dengan Menggunakan Model Indeks Tunggal Dan Model Sharpe Pada Sub Sektor Property Dan Real Estate Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun Periode Februari 2012 – Juli 2016.

Rohimah (2018), Analisis Penentuan portofolio optimal dengan Menggunakan Model Indeks Tunggal Dan Model Sharpe Pada Sub Sektor Property Dan Real Estate Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun Periode Februari 2012 – Juli 2016. Dibawah bimbingan Drs. Ec. H. Makhmud Zulkifli,Msi dan Drs. Bambang Sudarsono, MM.
Setiap investor dalam melakukan investasi mengharapkan memperoleh keuntungan yang maksimal dan risiko yang minimal. Adapun hal yang dapat dilakukan dapat dilakukan yaitu dengan membentuk portofolio optimal. Penentuan portofolio yang optimal dapat dilakukan dengan model indeks tunggla dan model sharpe.
Tujuan dari penelian ini yaitu untuk engetahui komposisi portofolio optimal berdasarkan model indeks tunggal dan model sharpe pada saham sektor property dan real estate yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI). Teknik pengambilan sampel yang dilakukan dengan metode purposive sampling.
Hasil analisis dari portofolio optimal berdasarkan model indeks tunggal didapatkan 3 perusahaan yang termasuk pada pembentukan portofolio optimal yaitu PT. Cowell Development Tbk (92%), PT. Gowa Makassar Tourism Development Tbk (6%) dan PT. Bumi Citra Permai Tbk (2%). Sedangkan pada model sharpe terdapat 6 perusahaan yang termasuk pada pembentukan portofolio optimal yaitu PT. Roda Vivatex Tbk (45,801%), PT. Metropolitan Kentjana Tbk (24,678%), PT. Cowell Development Tbk (20,743%), PT. Bumi Serpong Damai Tbk (16,806%), PT. Plaza Indonesia Realty Tbk (4,634%) dan PT. Lippo Karawaci Tbk (0,011%).
Kesimpulan yang diperoleh dari penelitian ini yaitu berinvestasi property dan real estate investor memilih PT. Cowell Development Tbk karena meskipun menggunakan model perhitungan yang berbeda-beda selalu menghasilkan proporsi yang positif.

Kata Kunci: portofolio optimal, model indeks tunggal dan modle sharpe.