Analisis Perbandingan Abnormal Return dan Trading Volume Activity Sebelum dan Sesudah Hari Libur Idul Fitri pada Biggest Stock dan Smallest Stock Di Bursa Efek Saudi Arabia Periode 2015 – 2018

Penelitian ini bertujuan guna mengetahui ada tidaknya perbedaan abnormal return dan trading volume activity sebelum dan sesudah hari libur idul fitri pada biggest stock dan smallest stock di Bursa Efek Saudi Arabia atau Tadawul Share Index Periode 2015-2018. Penelitian ini menggunakan event study. Banyaknya sampel pada penelitian ini adalah 20 perusahaan dengan teknik pengambilan sampel menggunakan purposive sampling. Jenis penelitian ini adalah penelitian kuantitatif. Teknik analisis data yang digunakan adalah analisis statistik deskriptif, uji normalitas Kolmogorov-Smirnov, dan uji beda hipotesis paired sample t-test dan Wilcoson Signed Rank Test dikarenakan hasil uji normalitas Kolmogorov-Smirnov pada trading volume activity data tidak terdistribusi normal. Pre-Idul Fitri - Post-Idul Fitri biggest stock dan smallest stock tidak adanya perbedaan signifikan antara abnormal return sebelum dan sesudah hari libur idul fitri. TVA Pre-Idul Fitri - Post-Idul Fitri biggest stock dan smallest stock terdapat perbedaan signifikan di antara volume perdagangan biggest stock dan smallest stock sebelum dan sesudah hari raya libur idul fitri.