ANALISIS PORTOFOLIO OPTIMAL DENGAN METODE MARKOWITZ DAN METODE SHARPE PADA PERUSAHAAN INFRASTRUKTUR, UTILITAS, DAN TRANSPORTASI YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA TAHUN 2019

Elita Yuvika Wulandari 2020. Analisis Portofolio Optimal Dengan Metode Markowitz Dan Metode Sharpe Pada Perusahaan Infrastruktur, Utilitas, dan Transportasi yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun 2019. Dibawah bimbingan Aprilina Susandini, S.E., M.SM.
Investasi keuangan diminati oleh banyak investor sebagai sarana pengembangan dana yang dimilikinya. Investor melakukan investasi dengan tujuan untuk memperoleh dividen yang maksimal dengan risiko yang minimal yaitu dengan menyusun portofolio. Menentukan portofolio optimal dapat dilakukan dengan menggunakan metode Markowitz dan metode Sharpe.
Penelitian ini adalah untuk menentukan saham manakah yang termasuk portofolio optimal dengan menggunakan metode Markowitz dan metode Sharpe pada saham Perusahaan Infrastruktur, Utuiltas, dan Transportasi Tahun 2019.
Berdasarkan hasil penelitian yang telah dilakukan pada perusahaan Infrastruktur,Utilitas, dan Transportasi tahun 2019. Proporsi portofolio optimal menggunakan metode Markowitz diperoleh 7 perusahaan, yaitu PGAS (proporsi 82,32%), POWR (proporsi 12,11%), TLKM (proporsi 72,74%), TCPI (proporsi 43,48%), TPMA (proporsi 90,46%), GHON proporsi (75,03%), dan JSMR (proporsi 57,50%). Sedangkan saham yang tergolong portofolio optimal berdasarkan metode Sharpe antara lain PGAS (proporsi 57,91%), TLKM (proporsi 10,41%), TCPI (proporsi 13,09%), TPMA (proporsi 62,50%), SOCI (proporsi 4,45%), GHON (proporsi 8,63%), dan JSMR (proporsi 18,64%).
Hasil prhitungan menunjukkan bahwa dari total 21 perusahaan tersebut, direkomendasikan untuk berinvestasi kepada 6 perusahaan yang memiliki nilai sama-sama positif berdasarkan kedua metode seperti PGAS, TLKM, TCPI, TPMA, GHON, dan JSMR. Dengan menyusun portofolio dapat mengoptimalkan tingkat keuntungan yang ingin dicapai serta meminimumkan tingkat risiko investasi.